8月1日，路暢科技（002813）舉行重大資產(chǎn)重組說(shuō)明會(huì )。路暢科技擬發(fā)行股份購買(mǎi)中聯(lián)高機100%股權，并募集配套資金，進(jìn)而中聯(lián)高機實(shí)現重組上市。中聯(lián)高機是中聯(lián)重科（000157）的子公司。通過(guò)此次分拆實(shí)現重組上市，中聯(lián)高機可以利用上市公司平臺增強資金實(shí)力，更好地把握國內外市場(chǎng)發(fā)展關(guān)鍵期，提高科技成果轉化和規�；�生產(chǎn)水平，實(shí)現跨越式發(fā)展。

　　中聯(lián)重科副總裁申柯表示，本次分拆完成后，中聯(lián)高機將進(jìn)一步拓寬融資渠道，充分釋放內在價(jià)值。中聯(lián)高機的發(fā)展與創(chuàng )新將進(jìn)一步提速。中聯(lián)高機董事長(cháng)、總經(jīng)理任會(huì )禮告訴中國證券報記者，公司將有效落實(shí)全球化戰略布局，鞏固行業(yè)領(lǐng)先地位。

　　● 本報記者齊金釗段芳媛

　　提升盈利水平

　　公告顯示，本次交易前，路暢科技主要從事汽車(chē)信息化、智能化及智能出行業(yè)務(wù)，研發(fā)、生產(chǎn)、銷(xiāo)售智能座艙、智能輔助駕駛及車(chē)聯(lián)網(wǎng)相關(guān)產(chǎn)品，同時(shí)開(kāi)展智能駕駛和無(wú)人駕駛解決方案、智能化出行解決方案等產(chǎn)品研發(fā)，并從事新材料業(yè)務(wù)。近年來(lái)，路暢科技原有業(yè)務(wù)進(jìn)入調整期，整體增長(cháng)較為乏力，盈利能力偏弱。

　　路暢科技董事、總經(jīng)理蔣福財在重組說(shuō)明會(huì )上表示，為充分保護上市公司股東權益、推動(dòng)上市公司持續健康發(fā)展，決定進(jìn)行本次重大資產(chǎn)重組。本次重組標的公司主營(yíng)業(yè)務(wù)為高空作業(yè)機械的研發(fā)、生產(chǎn)、銷(xiāo)售和服務(wù)，具備較強盈利能力、持續經(jīng)營(yíng)能力與成長(cháng)性，實(shí)施本次重組有利于充分維護上市公司股東特別是中小股東的利益。

　　路暢科技方面稱(chēng)，本次交易完成后，公司主營(yíng)業(yè)務(wù)預計將變更為高空作業(yè)機械業(yè)務(wù)，現有汽車(chē)電子等業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)及發(fā)展計劃不變。

　　中聯(lián)重科副總裁申柯表示，本次分拆完成后，中聯(lián)高機的發(fā)展與創(chuàng )新將進(jìn)一步提速，其業(yè)績(jì)增長(cháng)將同步反映到公司整體業(yè)績(jì)中，進(jìn)而提升公司的盈利水平和穩健性；從價(jià)值發(fā)現角度看，中聯(lián)高機分拆上市有助于其內在價(jià)值充分釋放，公司持有的中聯(lián)高機權益價(jià)值有望進(jìn)一步提升，流動(dòng)性將顯著(zhù)改善；從結構優(yōu)化角度看，中聯(lián)高機分拆上市有助于進(jìn)一步拓寬融資渠道，提高公司整體融資效率，增強公司的綜合實(shí)力。本次交易完成后，中聯(lián)高機及路暢科技將進(jìn)一步提升經(jīng)營(yíng)效率，完善治理結構，有利于提升未來(lái)整體盈利水平。

　　中聯(lián)重科方面認為，此次分拆中聯(lián)高機實(shí)現重組上市，有利于公司深耕機械裝備主業(yè)，推動(dòng)高空作業(yè)平臺板塊發(fā)展。當前，中聯(lián)重科各大板塊業(yè)務(wù)均在全球具有領(lǐng)軍地位。本次交易完成后，中聯(lián)重科與中聯(lián)高機將聚焦各自主營(yíng)業(yè)務(wù)領(lǐng)域、明確主業(yè)結構，有利于兩公司更好理順業(yè)務(wù)架構，在推動(dòng)中聯(lián)重科體系不同業(yè)務(wù)均衡發(fā)展的同時(shí)，強化在高空作業(yè)平臺這一新興領(lǐng)域的布局，提升公司整體資產(chǎn)質(zhì)量，增強整體盈利能力。同時(shí)，中聯(lián)高機可以利用上市公司平臺增強資金實(shí)力，更好地把握國內外市場(chǎng)發(fā)展關(guān)鍵期，提高自身技術(shù)水平與盈利水平，提高科技成果轉化和規�；�生產(chǎn)水平，鞏固市場(chǎng)地位，實(shí)現跨越式發(fā)展。本次交易完成后，有利于優(yōu)化資本市場(chǎng)對中聯(lián)重科不同業(yè)務(wù)板塊的估值體系，有利于提升中聯(lián)高機業(yè)務(wù)清晰度與財務(wù)透明度。中聯(lián)高機將憑借其領(lǐng)先的行業(yè)地位以及雄厚的技術(shù)基礎在A(yíng)股市場(chǎng)獲得合理的估值水平，使得中聯(lián)重科優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)價(jià)值在資本市場(chǎng)得以充分體現，實(shí)現全體股東利益最大化。

　　推動(dòng)技術(shù)升級

　　公告顯示，中聯(lián)高機主營(yíng)業(yè)務(wù)為智能化高空作業(yè)機械的研發(fā)、生產(chǎn)、銷(xiāo)售及服務(wù)，主要產(chǎn)品包括剪叉式、直臂式、曲臂式等類(lèi)型高空作業(yè)機械。截至目前，中聯(lián)高機擁有專(zhuān)利190項，包括發(fā)明專(zhuān)利53項、實(shí)用新型專(zhuān)利85項、外觀(guān)設計專(zhuān)利52項。

　　據介紹，中聯(lián)高機產(chǎn)品系列齊全、品種規格豐富，產(chǎn)品高度范圍覆蓋6米至72米。中聯(lián)高機率先推出了鋰電系列產(chǎn)品，推動(dòng)行業(yè)新能源產(chǎn)品發(fā)展和技術(shù)升級。憑借深厚的技術(shù)實(shí)力，中聯(lián)高機2021年自主研制出68米直臂式高空作業(yè)平臺，打破了海外企業(yè)在國內超高米段高空作業(yè)平臺市場(chǎng)的長(cháng)期壟斷。2023年，中聯(lián)高機再度刷新高空作業(yè)平臺作業(yè)高度，成功研發(fā)出72米直臂式高空作業(yè)平臺。

　　憑借在技術(shù)、產(chǎn)品、服務(wù)、人才等方面的領(lǐng)先優(yōu)勢，中聯(lián)高機近年來(lái)業(yè)績(jì)實(shí)現快速增長(cháng)。2020年、2021年、2022年及2023年1-4月中聯(lián)高機的營(yíng)業(yè)收入分別為10.28億元、29.78億元、45.83億元和18.37億元，業(yè)務(wù)保持高速增長(cháng)，行業(yè)排名持續提高，2022年成為全球第七大高空作業(yè)平臺制造商。同時(shí)，中聯(lián)高機近年來(lái)海外市場(chǎng)也實(shí)現快速增長(cháng)，2020年至2022年，中聯(lián)高機境外銷(xiāo)售收入比例分別為6.87%、5.17%、17.43%。

　　鞏固行業(yè)領(lǐng)先地位

　　公告顯示，此次中聯(lián)高機100%股權的交易價(jià)格擬定為94.24億元。路暢科技發(fā)行股份購買(mǎi)資產(chǎn)成功實(shí)施后，擬向不超過(guò)35名特定對象發(fā)行股份募集配套資金不超過(guò)33.5億元。其中，23.5億元將用于補充路暢科技和中聯(lián)高機流動(dòng)資金或償還債務(wù)，10億元將用于墨西哥生產(chǎn)基地建設項目。

　　對于墨西哥生產(chǎn)基地建設項目的意義，中聯(lián)高機董事長(cháng)、總經(jīng)理任會(huì )禮告訴中國證券報記者，公司將推進(jìn)臂式和剪叉式高空作業(yè)平臺產(chǎn)品海外本地化生產(chǎn)，促進(jìn)產(chǎn)品銷(xiāo)售在美洲地區持續增長(cháng)。通過(guò)墨西哥項目的實(shí)施，中聯(lián)高機將通過(guò)低成本的高效運作，在海外市場(chǎng)增強供應能力和配套服務(wù)保障能力，有效落實(shí)全球化戰略布局，鞏固行業(yè)領(lǐng)先地位，實(shí)現盈利水平持續提升。

　　中信建投（601066）表示，高機作為中聯(lián)重科戰略性新興板塊，分拆上市有利于中聯(lián)高機把握市場(chǎng)快速發(fā)展機遇，提高自身技術(shù)水平與盈利能力，實(shí)現跨越式發(fā)展。此外，墨西哥基地投建將讓公司實(shí)現對美洲市場(chǎng)的覆蓋，公司總體業(yè)務(wù)與全球化布局將不斷完善。